Der Mittelgewichtsboxer Jack Brennan hat seine besten Zeiten schon hinter sich. Noch ein letztes Mal bereitet er sich mit seinem Trainer Jerry Doyle auf einen großen Kampf gegen Soldier Bartlett vor. Doch das Training fällt ihm schwer. Erst als zwei dubiose Männer ihm für einen frühzeitigen K.O. einen hohen Betrag anbieten, erwacht sein alter Kampfgeist und er beschließt, im Ring seinen eigenen Kampf und seine eigene Wette zu machen.

Harry Morgan bewegt sich permanent am Rand des Existenzminimums. Um seinen Lebensunterhalt zu sichern, verchartert er sein Motorboot an reiche Amerikaner zur Hochseeangelei vor der kubanischen Küste. Nebenbei schmuggelt er Rum und Waffen. Als er eines Tages um Lohn und Fanggerät geprellt wird, sieht er sich gezwungen, illegal Menschen nach Amerika zu schmuggeln. Doch die Überfährt läuft nicht wie geplant und Harry versinkt immer tiefer im Sumpf des Verbrechens.